出品｜36 氪创投研究院
2024 年，全球经济格局正在经历深刻调整，世界产业链的格局也在急剧转变中。在环境变革的持续影响下，中国风险投资乃至整个金融市场，都处在一个漫长的调整期。
这一点，从募资、退出数据上就可见端倪：2024 上半年新募集基金数量和募资规模均大幅下降，分别接近 50% 和 23%，且其中大笔基金来源以国资、地方政府、产业龙头为主，携带着精准服务区域招商引资、严格把控风险、支持中小企业和科技创新发展等要求。
退出难度也一并升级。IPO 方面持续收缩，上半年中企 IPO 数量 82 家，同比下降 62%，其中获得 VC/PE 支持接近共 55 家企业。这个数字在 2023 年上半年是 139 家。而被给予厚望的 " 并购 " 和 "S 交易 "，实际在操作层面也是步履蹒跚。
在以国资主导的当下，风险投资早就不仅仅是为超额收益而存在，而是背负了更多元的意志。
6 月 19 日，国务院办公厅印发《促进创业投资高质量发展的若干政策措施》指出，发展创业投资是促进科技、产业、金融良性循环的重要举措。其中涉及的私募基金监管规范化、多层次资本市场高质量发展以及新质生产力的加速培育，对当下匍匐前行的机构们、提出了新的历史任务。
在此背景之下，投资机构不但要在寻常 " 募投管退 " 运作中不断精进自身，还需要从全局出发、形成强有力的 " 产业生态 " 影响力、号召力；从内到外、由浅至深的建立基于 ESG 理念的投资脉络……与此同时，协助被投企业渡过难关也是应有之义，尤其当下所涉及的供应链安全、数据安全、跨境产业链整合与运营等等棘手问题。
部分头部双币基金拆分本土团队、设立独立品牌，在本土市场全面聚焦 " 科技创新 " 前沿产业，例如人工智能、具身智能等；完全本土基因的机构们，则是收敛选择、持续深耕先进制造、芯片 / 半导体、医疗健康、新能源 / 新材料等等领域；而背靠产业龙头企业的 CVC 们则是向产业纵深走去，提振整个产业在国际化竞争中的地位。
这或许是历史上最为冲突又混乱的一段时期：关键性科学技术在疯狂更迭、日新月异，产业变革正在悄然发生，玩家们在困境中寻找一线生机。
至此时刻，基于 "36 氪股权投资市场在线调研系统 "（https://touzi.36kr.com/）收集的申报者们在 " 募投管退 " 环节的整体表现，具体包括：1）管理规模；2）近 3+1 年的投资活跃度、明星项目情况、portfolio 公司后续获得新融资的项目数量；3）退出回报水平；以及 4）在各个关键产业（ESG 投资）的影响力等细分维度。
评选出 2024 年 36 氪 " 中国最具影响力产业投资基金 "、" 中国十大领域产业投资基金 / 投资人 "，" 中国最佳 ESG 投资实践投资机构 "。
以下是全名单：
主要评选维度包括最近 3+1 年内，并购 / 融资领域服务项目（轮次）数量、并购 / 融资涉及资金规模、明星项目数量、服务周期与效率。最终，我们找到了当下依然值得被关注的精品投行们。
以下是全名单：
